Tradercommunity Clickoptions Forum

[spider]

@Jengol kannst du auch call und puts auf Exchange-Traded Funds (ETF) schreiben?

Die lassen sich ja wie Aktien handeln. Aber das gute das sind ja nichts weiter als Fonds und da git es ein paar sehr stabile die immer weiter steigen, sodass ich denke das man damit mit geringsten Risiko dabei wäre. Das einzige was dagegen spricht ist die niedrige Rendite dafür beträgt dann aber auch die Trefferquote weit über 90%.

[spider]

IB bietet seit neusten den Option Trader auch in der Demo an. Hier mal ein screenshot.
Jetzt mal eine frage an Jengol. Wenn IBM jetzt viel fallen sollte dann kann ich den call doch frühzeitig mit Gewinn verkaufen, denn um so weiter der Kurs vom strike weg geht umso billiger wird der Schein doch oder? So hätt ich ihn z.B. für 255$ verkauft und kann ihn später falls IBM ordentlich gefallen ist für z.B. 100$ zurückaufen?

[Jengol]

@spider

klar, das mache ich eigentlich auch (fast) immer....wenn IBM weiter steigt, dann kannst Du Dir überlegen den CALL hochzurollen, also zurückzukaufen, und einen CALL mit höherer Basis zu verkaufen. Bei einem Kursverfall von IBM kannst Du runterrollen, also zurückkaufen und einen tieferen CALL verkaufen. Wenn die Marktschwankungen bei IBM sehr schnell ablaufen, hast Du allerdings kaum einen Zeitwertgewinn. Wenn Du hältst, dann wirst Du über 80 Dollar wohl ausgeübt, kannst aber die Prämie am Ende der Laufzeit behalten...

wenn IBM "ordentlich fällt", machst Du insgesamt einen Verlust. Der Break-Even liegt bei etwa 78 Dollar....

Heute war wieder "Erntetag"...ELN hat gute News gebracht und ich konnte sowohl die Aktie SEHR gut verkaufen, als auch meine PUTs für Peanuts zurückkaufen....über 600 Dollar verdient.... ....so kann es weiter gehen....

Gruß,
Jengol

[Jengol]

@spider

zum Thema ETFs: klar, man kann Covered Calls und Naked Puts auf ETFs schreiben. Allerdings sind das synthetische Fonds, welche den Index 1:1 abbilden. D.h. die ETFs schwanken genauso stark wie die Indizes, wobei die implizite Vola recht niedrig ist.. = niedrige Prämien...

ETFs sind aber sehr gut geeignet, um mit Indizes komplexe Optionskombinationen umzusetzen, wie z.B. Iron Condor = Tunnel oder Bull/Bear-Spreads = Endhi/Lo....

mit kurzfristigen Butterflies (ähnlich wie Condors) z.B. kann man bei engen Ranges (ZOCK!!) weit über 500% pro Monat machen....

das Ganze geht natürlich auch mit Einzelwerten.....

Gruß,
Jengol

[spider]

Kannste mahl mehr zu Butterflys sagen? Also ich verkaufe 2 calls und 2 puts.

Beispiel IBM:
1. Call strike 85
2. Call strike 90

1. put strike 75
2. put strike 70

Dann hätte ich doch eine art Doppelrange oder? Wie kann ich denn dann den vorrausichtlichen Profit ausrechen?

[Jengol]

@spider

-> http://www.voptions.com/neutral_strateg ... terfly.htm

ansonsten einfach mal googlen....

Gruß,
Jengol

[Jengol]

@spider

ich empfehle Dir dringend folgende Lektüre:

http://www.amazon.de/exec/obidos/ASIN/3 ... 27-8692863

danach wird Dir einiges klarer werden....

es lohnt sich...

Gruß,
Jengol

[spider]

Habe mal bei wiki geguckt.

long Straddle sind Up or Downs richtig? Also wenn man von einen kräftigen Kursanstieg oder Fall ausgeht und nicht weiß wohin der Markt ausbrechen wird kann man am besten einen long Straddle basteln indem man einen call und einen put mit gleichen strike kauft richtig?

[Jengol]

@spider

stimmt, aber wenn Du einen Straddle kaufst, bist Du kein Stillhalter mehr...und....der Gewinn des einen muß den Verlust des anderen Scheines überkompensieren....

Gruß,
Jengol

[Jengol]

hier mal ein Beispieltrade von heute Mittag...

AGEN steht im Moment bei 6.01 zu 6.02

der April-PUT Basis 5 steht bei 0.9 zu 0.95

habe eben 5 PUTs verkauft, macht 450$....wenn AGEN im April über 5 steht, sind das 450$ Gewinn, ansonsten mache ich erst bei 4.1$ Verlust. Dafür muß AGEN um 45% fallen....

Wolen wir mal nicht hoffen....

Gruß,
Jengol